残酷竞争重塑芯片业？老兵三星“老兵”警告：韩国恐落败

来源：华尔街见闻 葛佳明

如果不想人才流失，不想市场占有率始终处于劣势，残酷韩国政府必须要继续加大投资。竞争警告

半导体产业作为数字经济的重塑基石，如今已不断催生出人类社会的芯片全方位持续性变革。在这场由芯片引起的业星犬牙交错的大战中，在三星工作多年的韩国“老兵”认为韩国在战局中处不利地位，翻盘不易。恐落

1月3日，老兵在公司工作了三十年的残酷Yang Hyang-ja接受媒体采访时表示，随着美国日本等国相继投入巨资建立自己的竞争警告芯片供应链，韩国在半导体领域的重塑未来不容乐观。Yang 说：

在激烈的芯片竞争中，我们的业星使命越来越重要，现在这也是韩国政府之间的竞赛，芯片对于任何一个国家来说都是刚需，各国将资金和政策支持汇集到芯片开发中，这些芯片将为人工智能、元宇宙等未来技术提供算力，还有各国的军事能力。

在美国推出《芯片与科学法案》，斥527亿美元为在美投资的芯片工厂公司提供补贴后，11月底，欧盟成员国同意投入超过430亿欧元（约合人民币3200亿元）用于发展芯片行业；东芝、、等巨头联手，日本也要集全国之力造高端芯片。

面对各国斥巨资发展芯片，Yang认为与这些国家的投资相比，韩国政府仅靠减税政策还远远不够：

如果不想人才流失，不想市场占有率迟迟上不去，韩国政府必须要继续加大投资。

陷入僵局的韩国芯片

2023年刚开年，韩国政府便再次扩大了对半导体行业的投资的减税力度，最高可获得35%的税收减免，新措施将帮助企业在第一年减轻超过3.6万亿韩元（约合28.2亿美元）的税收负担。

韩国财政部在声明中表示，在疫情所导致的“缺芯”状况下，全球已经重新意识到在国内拥有芯片生产能力的经济和安全价值。声明称：

在全球技术和供应链竞争升级的情况下，迫切需要为芯片等具有高经济安全价值的战略项目提供全面支持。

Yang表示，如果政府不加大激励力度，更多韩国公司可能会将其主要生产设施迁往美国，并带走他们最好的工程师。她解释称：

三星计划耗资170亿美元在得克萨斯州建造一座半导体工厂，并提出可能会斥资近2000亿美元在奥斯汀和泰勒建造一系列工厂。

Yang认为，去年12月韩国政府提出的韩国版《芯片法案》，将三星电子和SK海力士等大公司的设施投资税收减免，从之前的6%提高到8%，这些减税措施，与其他国家承诺为芯片生产提供数十亿美元的补贴相比，相去甚远：

短期的政治利益正在蒙蔽了国民议会的其他立法者的目光，激励措施短期内会影响政府的财政收入，但长期会让大公司受益。

与此同时，华尔街见闻此前提及，随着芯片需求日渐走低叠加大量库存难以消化，韩国芯片业正在直面暴击，最新月度产量再度遭遇崩跌。

据韩国统计局数据显示，该国11月芯片产量连续第四个月下降，同比下滑15%，刷新2009年以来最大降幅。此外芯片环比产量下滑11%，库存同比激增超20%。

芯片制造商只好抓紧调整，纷纷选择削减投资计划以此适应供应过剩，其中SK海力士、科技等企业正削减支出。但是，目前三星表示并没有减产计划。分析人士表示，三星通过增加资本支出，以此抢占市场份额。

Yang认为，三星是世界上唯一一家有能力代替的公司。

持续发力的劲敌台积电

芯片行业去库存周期的到来，丝毫没有影响三星劲敌——台积电的产能扩张。

虽然三星已经在6月宣布成功量产3nm芯片，11月底，又宣布将为英伟达、、和等客户量产3nm芯片。但台积电已经迎头赶上，在2022年最后几天宣布3纳米制程量产。

媒体称，三星的先进制程芯片一直深陷良率问题。因为有代工市场的压力，三星往往会早一些宣布自己的制程进展。相比之下，业界认为对于向来求稳的台积电来说，一旦他们公布量产，良率上能够相对可靠。

台积电董事长刘德音称，3nm的大规模量产良率很高，无疑是成功的，预计台积电新的3nm技术将在五年内创造出市值达1.5万亿美元的最终产品。

一旦三星继续深陷良率问题，那么劲敌台积电或将在3nm上形成垄断地位。

目前包括、英伟达、、、高通、联发科都表达了让台积电代工3nm芯片的意愿。

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